昨日，生活服務(wù)電商美團(tuán)點(diǎn)評(píng)（以下簡(jiǎn)稱“美團(tuán)”）向港交所遞交的IPO申請(qǐng)書正式發(fā)表。與前日在港揭露招股的小米相同，美團(tuán)將選用“同股不同權(quán)”架構(gòu)。
招股書顯現(xiàn)，高盛、摩根士丹利、美銀美林等世界外資大行為美團(tuán)IPO的聯(lián)席保薦人。美團(tuán)將設(shè)有一套不同投票權(quán)架構(gòu)，依據(jù)該架構(gòu)，公司股本將分為A類股份和B類股份。關(guān)于公司股東大會(huì)的任何抉擇，A類股份持有人每股可投10票，B類股份持有人每股可投1票。其間，美團(tuán)創(chuàng)始人兼CEO王興持有5.73億股A類股，投票權(quán)份額高達(dá)48.38%。
收入方面，美團(tuán)營業(yè)收入2015年至2017年別離實(shí)現(xiàn)40億元、130億元、339億元，同比別離添加223.2%、161.2%，三年收入添加超越七倍，作為一家建立8年的企業(yè)，增速較為可觀。
與不少迅猛添加的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)相同，虧本一直是美團(tuán)這只獨(dú)角獸生長(zhǎng)中的煩惱。不過招股書顯現(xiàn)，其虧本在曩昔三年內(nèi)持續(xù)收窄。和此前港股上市的小米、美圖等公司相同，美團(tuán)也是因?yàn)檫^往融資發(fā)給股東的“可變換可換回優(yōu)先股”公允價(jià)值添加而帶來的“非經(jīng)營性虧本”。因此在掃除以上相關(guān)的特殊管帳處理后，經(jīng)調(diào)整虧本凈額更具有價(jià)值。招股書顯現(xiàn)，美團(tuán)經(jīng)調(diào)整虧本凈額持續(xù)收窄，從2015年的-59億元收窄至2016年的-54億元，2017年進(jìn)一步收窄至-28.5億元，三年內(nèi)虧本減半。上一年，美團(tuán)高檔副總裁王慧文曾對(duì)大額虧本進(jìn)行了解說：“許多時(shí)候，虧本事務(wù)不一定是因?yàn)楦?jìng)賽而虧本，而是因?yàn)槭聞?wù)增速太快，決議了需求投入更多的資源。”
從事務(wù)收入構(gòu)成看，美團(tuán)點(diǎn)評(píng)現(xiàn)在首要收入分為餐飲外賣，到店、酒店及旅行，以及新事務(wù)及其他。其間，餐飲外賣貢獻(xiàn)率最高，2017年達(dá)到62%的收入占比，到店、酒店及旅行事務(wù)貢獻(xiàn)了32%的收入。不過，因?yàn)榕渌统杀据^高級(jí)原因，美團(tuán)2017年餐飲外賣事務(wù)的毛利率僅為8.1%，作為第二大事務(wù)的到店、酒店及旅行毛利率則高達(dá)88.3%。
招股書還發(fā)表了美團(tuán)此前收買摩拜的詳細(xì)細(xì)節(jié)，收買花費(fèi)近141億元人民幣。摩拜現(xiàn)在仍處于虧本狀態(tài)。
據(jù)悉，美團(tuán)擬將本次出售所得金錢凈額用于晉級(jí)技能并提升研發(fā)能力、開發(fā)新效勞及產(chǎn)品、有挑選地進(jìn)行收買或出資于與公司事務(wù)互補(bǔ)并契合公司戰(zhàn)略的財(cái)物及事務(wù)，以及用作營運(yùn)資金及一般企業(yè)用處。
招股書顯現(xiàn)，高盛、摩根士丹利、美銀美林等世界外資大行為美團(tuán)IPO的聯(lián)席保薦人。美團(tuán)將設(shè)有一套不同投票權(quán)架構(gòu)，依據(jù)該架構(gòu)，公司股本將分為A類股份和B類股份。關(guān)于公司股東大會(huì)的任何抉擇，A類股份持有人每股可投10票，B類股份持有人每股可投1票。其間，美團(tuán)創(chuàng)始人兼CEO王興持有5.73億股A類股，投票權(quán)份額高達(dá)48.38%。
收入方面，美團(tuán)營業(yè)收入2015年至2017年別離實(shí)現(xiàn)40億元、130億元、339億元，同比別離添加223.2%、161.2%，三年收入添加超越七倍，作為一家建立8年的企業(yè)，增速較為可觀。
與不少迅猛添加的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)相同，虧本一直是美團(tuán)這只獨(dú)角獸生長(zhǎng)中的煩惱。不過招股書顯現(xiàn)，其虧本在曩昔三年內(nèi)持續(xù)收窄。和此前港股上市的小米、美圖等公司相同，美團(tuán)也是因?yàn)檫^往融資發(fā)給股東的“可變換可換回優(yōu)先股”公允價(jià)值添加而帶來的“非經(jīng)營性虧本”。因此在掃除以上相關(guān)的特殊管帳處理后，經(jīng)調(diào)整虧本凈額更具有價(jià)值。招股書顯現(xiàn)，美團(tuán)經(jīng)調(diào)整虧本凈額持續(xù)收窄，從2015年的-59億元收窄至2016年的-54億元，2017年進(jìn)一步收窄至-28.5億元，三年內(nèi)虧本減半。上一年，美團(tuán)高檔副總裁王慧文曾對(duì)大額虧本進(jìn)行了解說：“許多時(shí)候，虧本事務(wù)不一定是因?yàn)楦?jìng)賽而虧本，而是因?yàn)槭聞?wù)增速太快，決議了需求投入更多的資源。”
從事務(wù)收入構(gòu)成看，美團(tuán)點(diǎn)評(píng)現(xiàn)在首要收入分為餐飲外賣，到店、酒店及旅行，以及新事務(wù)及其他。其間，餐飲外賣貢獻(xiàn)率最高，2017年達(dá)到62%的收入占比，到店、酒店及旅行事務(wù)貢獻(xiàn)了32%的收入。不過，因?yàn)榕渌统杀据^高級(jí)原因，美團(tuán)2017年餐飲外賣事務(wù)的毛利率僅為8.1%，作為第二大事務(wù)的到店、酒店及旅行毛利率則高達(dá)88.3%。
招股書還發(fā)表了美團(tuán)此前收買摩拜的詳細(xì)細(xì)節(jié)，收買花費(fèi)近141億元人民幣。摩拜現(xiàn)在仍處于虧本狀態(tài)。
據(jù)悉，美團(tuán)擬將本次出售所得金錢凈額用于晉級(jí)技能并提升研發(fā)能力、開發(fā)新效勞及產(chǎn)品、有挑選地進(jìn)行收買或出資于與公司事務(wù)互補(bǔ)并契合公司戰(zhàn)略的財(cái)物及事務(wù)，以及用作營運(yùn)資金及一般企業(yè)用處。
